Krediler sadece nakit veya değerli eşyalar şeklinde alınamaz. Menkul kıymetler yardımıyla borç verenler büyük karlar elde ederler.

Sevgili okuyucular! Makale, yasal sorunları çözmenin tipik yollarından bahsediyor, ancak her vaka bireyseldir. nasıl olduğunu bilmek istersen tam olarak problemini çöz- bir danışmanla iletişime geçin:

BAŞVURULAR VE ARAMALAR 7 gün 24 saat KABUL EDİLMEKTEDİR..

hızlı ve BEDAVA!

Yatırım mevduatı ile çalışmak isteyenler için 2019 yılında menkul kıymet kredileri için nereye başvurulacağını bilmek oldukça önemlidir. Sonuçta, işlemden elde edilen kar ve gelir buna bağlıdır.

İlk kavramlar

Kredi, hem gerçek kişilere hem de tüzel kişilere her türlü ihtiyaç için kullandırılabilen bir kredidir. Bu anlaşma yapma seçeneği, birçok yönden geleneksel banka kredilerinden daha karlı.

Menkul kıymetler, mülkiyet haklarının kanıtı olan belgelerdir. Bu kağıtlar, oluşturulan forma uygun olarak doldurulur ve zorunlu detaylar dikkate alınır.

Aynı zamanda, mülkiyete ilişkin tüm hakların devri ancak kendisine bir teminat sunulması durumunda mümkündür.

Bu nedenle, bu makalenin hazırlanması ciddiye alınmalı ve belgede belirtilen koşullar dikkatlice okunmalıdır.

Ne olduğunu

Menkul kıymetlerin yardımıyla, bir işletmenin, şirketin vb. Faaliyetlerinin sonucu olan belirli bir miktarda paranın mülkiyeti onaylanır. Dünyada bu kadar değerli birçok belge türü var.

Bununla birlikte, Rusya Federasyonu topraklarında aktif olarak sadece dört tür kullanılmaktadır:

En az bir tür menkul kıymete sahip olan herkes, kendileriyle ilgili bilgileri özel bir veritabanına - tek bir kayıt - girmelidir.

Menkul kıymetlerin devri, bağışlanması veya satışı yasama düzeyinde yasallaştırılır. Bu nedenle, bu tür işlemler hem gerçek kişiler hem de tüzel kişiler tarafından gerçekleştirilebilir.

Borçlu nereye gitmeli?

Bu belge sayesinde bu işlemlerin muhasebe kağıtlarına yansıtılması mümkün hale gelmiştir. Yönetmelik ayrıca kredi prosedürü prosedürünü de belirledi.

Kağıtları farklı işlem türlerine göre transfer edebilirsiniz. Kredi anlaşması olabilir.

Bu tür işlemlerin vergilendirilmesinin nüanslarını ayrıntılı olarak açıklar. Maddenin ikinci fıkrası, menkul kıymet transferinde kredi sözleşmesi düzenleme yükümlülüğüne atıfta bulunmaktadır.

Sadece 22 Nisan 1996 tarih ve 39-FZ sayılı Federal Yasa ile tanımlanan uzmanlar, menkul kıymetler için kredi sağlama hakkına sahiptir.

nasıl anlaşma yapılır

Menkul kıymet ödünç vermenin bir takım özellikleri vardır. Başlangıç ​​olarak, her borçlu uygun bir borç veren bulmalıdır.

Birçok teklif olduğundan, hepsi eşit derecede faydalı olmayacaktır. Bu nedenle, doğru seçimi yapabilmek için faiz oranları ve olası kredi tutarları için farklı göstergeleri karşılaştırmak gerekir.

• menkul kıymetlerin değerini belirlemek - önceki işlem gününde fiyatlarına göre;
• kredi vadesinin belirlenmesi;
• kağıtların satışı.

Unutulmamalıdır ki, kredi ilişkileri şeklinde ihraç edilen menkul kıymetler, bir kredinin teminatından başka bir şey değildir.

Bu tür teminatların yardımıyla, kredinin boyutunu önemli ölçüde artırmak ve üzerindeki faiz oranını düşürmek mümkündür.

İşlemin ana bölümünden sonra fon transferi gelir. Çoğu şirket, borçlunun hesabına anında kredi fonları sunar. Bu sayede hızlı bir şekilde kredi alabilirsiniz.

Hizmet ayrıntıları

Menkul kıymetlere dayalı kredi ihracı, bu mülkün bir taraftan diğerine devri için algoritmaya göre gerçekleştirilir.

Aynı zamanda, mutlaka bir kredi verme süresi belirlenir, bundan sonra ödünç alınan fonlar bir tarafça iade edilir ve menkul kıymetler diğeri tarafından iade edilir.

Menkul kıymetleri iade etmek için, borçlunun kredinin tüm koşullarını yerine getirmesi gerekir. Bu sadece borcun anapara tutarının iadesini değil, aynı zamanda bu krediye ilişkin faiz, komisyonları da içerir.

Bu operasyon Batı ülkelerinde yaygındır. Bu krediler genellikle uzun bir süre için verilir.

Rusya menkul kıymetler piyasasına gelince, krediler çoğunlukla kısa bir süre için verilir.

Kredi Seçenekleri

Farklı kuruluşlarda, menkul kıymetlerle kredi alma koşulları farklı olacaktır. En karlı olanı, Rusya Tasarruf Bankası ile yapılan işlemlerdir. Bu banka en düşük faiz oranlarını ve uzun kredi vadelerini sunuyor.

Böyle bir kredi alabilmek için OTS-REPO hizmetini kullanmanız gerekmektedir. Bu tür krediler için çeşitli kredi programları vardır.

Sberbank ile yalnızca belirli menkul kıymetler üzerinde anlaşma yapmanın mümkün olduğunu da anlamakta fayda var. Ayrıntılı listeleri Sberbank'ın resmi web sitesinde yer almaktadır.

Örnek sözleşme doldurma

İşlemin doğru bir şekilde gerçekleştirilebilmesi için kalite sözleşmesinin düzenlenmesi gerekmektedir. Ayrıca bu belgenin özelliklerini bilmek dolandırıcılığı önlemeye yardımcı olacaktır.

Başlangıçta, sözleşmenin adını girmeli ve numarasını belirtmelisiniz. Daha sonra, belgenin hazırlanma tarihi ve borçlu ile borç verenin verileri yer alır.

Kredinin verildiği kuruluşa bağlı olarak sözleşmenin aşağıdaki maddeleri eklenir:

Son olarak sözleşmeyi akdeden tarafların bilgilerini girer. Bu, borçlunun pasaport verilerini içerir - bunların verildiği seri ve numarası. Sözleşmenin altına, borç verenin ve borçlunun imzaları konur.

Menkul kıymet ödünç verme işlemlerinin vergilendirilmesi

Menkul kıymetler ile gerçekleştirilen tüm işlemler uyarınca düzenlenir. Bu yasaya göre, bu nitelikteki bir borç vergiye tabi değildir.

Ancak böyle bir işlem sonucunda gelir elde edilirken bütçeye vergi ödenmesi gerektiği unutulmamalıdır. Aynı zamanda, tahakkuk bir birey, bir komisyoncu ve bir borç veren için farklı olacaktır.

Borçlu, kredi sözleşmesinde bir birey olarak hareket ettiğinden, çıkarları genellikle bir aracı tarafından temsil edilir. Onlar bir komisyoncu.

Bireysel borçlunun bütçeye ödemekle yükümlü olduğu vergilerin geri ödenmesinden sorumlu olan kişidir. Böylece borçlu, menkul kıymetlerin alım satımından doğan tutar için vergi yükümlülüğünden kurtulur.

Bu zincirdeki bir sonraki halka borç verendir. Bu vergi mükellefi, yalnızca kredi sözleşmesi kapsamında alınan faiz üzerinden vergi ücreti ödemekle yükümlüdür.

Hem borç alan hem de borç veren girişimci faaliyetlerde bulunursa, ücretlerin vergi hizmetine bağımsız transferi gerçekleştirilir. Zorunlu kesintilere operasyonlarla ilgili kağıt raporlamanın da eklendiğini belirtmekte fayda var.

geri ödeme nasıl

Bu nitelikte bir anlaşma yapılırken, kredinin geri ödenmesine ilişkin seçenekler de tartışılır. Teminat süresinin kredinin süresinden az olmaması gerektiği anlaşılmalıdır.

Borç verme bir bankacılık kuruluşunda yapıldıysa, krediyi bir banka hesabından havale yoluyla geri ödeme olasılığı vardır.

Bu ödeme, müşterinin talebi üzerine manuel olarak veya ödeme planına göre otomatik olarak yapılabilir.

Senetlerin teminat olarak rehnedildiği bir durumda devir, keşidecilerin ödediği meblağlar üzerinden yapılır.

Menkul kıymet ödünç verme işlemi gerçekleştirme prosedürü, ödünç verme süresinin sona ermesi üzerine bu teminatın geri alınmasını sağlar. Bunun için kredi tutarını ve faizini ödemeniz yeterlidir.

Olası dezavantajlar

Menkul kıymetler yardımıyla borç verme sürecinde, işlemin daha sonraki seyrini olumsuz yönde etkileyen birçok durum ortaya çıkar.

Dolayısıyla, bu tür kredilerin bu tür eksikliklerinin olası tezahürleri arasında:

Kredi için sözleşme konusu ve teminatın kaybolma olasılığı	Bu kalem, menkul kıymetler piyasasında kotasyonlar için ortaya çıkan risklerle ilgilidir.
yanlış formüle edilmiş	Dolandırıcılar genellikle menkul kıymetlerle uğraşırken karşılaşırlar. Bu nedenle, yüksek kaliteli bir kredi sözleşmesi, bunların taranmasına ve borçlu ile borç veren arasındaki ilişkinin daha iyi düzenlenmesine katkıda bulunur.
Uzun vadeli borç vermede, menkul kıymetin değer kaybetme riski vardır.	Bu nedenle, borç veren için bir kar ve zarar kaybı vardır.
Menkul kıymetlerle yapılan işlemler için ayrı belgeler hazırlama ihtiyacı	Artı ek vergi ücretleri ve ek raporlama maliyetleri

Bu göstergelere dayanarak, her borç veren ve borçlu, menkul kıymet kredisi vermenin kendisi için ne kadar faydalı olacağını anlayabilir.

Kredi sözleşmesinin konusu para veya başka şeyler olabilir. Çoğu zaman, taraflar, konusu nakit (para) olan kredi anlaşmalarına girerler.

para kredisi

Kredi sözleşmesi kapsamında, borçlu hem nakit hem de gayri nakdi fonlar alabilir.

Rusya'da nakit olarak ödemenin tek yasal yolu, Rusya Merkez Bankası'nın koşulsuz yükümlülüğü olan ve hesaplara kredi için her türlü ödeme yapılırken nominal değeriyle kabul edilmesi gereken Rusya Bankası banknotları ve madeni paralarıdır. mevduat ve Rusya genelinde transfer için ( 10 Temmuz 2002 tarihli ve 86-FZ sayılı “Rusya Federasyonu Merkez Bankası (Rusya Bankası) Hakkında Federal Kanunun 29. Maddesi”).

Ruble, Rusya genelinde nominal değerde kabul edilmesi zorunlu olan yasal bir ödeme aracıdır (Rusya Federasyonu Medeni Kanununun 140. maddesi, 1. maddesi).

Soru: Rus kuruluşları (vatandaşlar) arasında yapılan bir kredi anlaşmasının konusu yabancı para olabilir mi?

Cevap: hayır, olamaz.

Rusya topraklarında kabul için zorunlu olan yasal para birimi ruble olup, Rusya topraklarında döviz, kanunla belirlenen şekil ve koşullarda, öngörülen şekilde kullanılabilir (md. 140). Rusya Federasyonu Medeni Kanunu).

Para birimi değeri olarak kabul edilen mülk türleri, onlarla işlem yapma prosedürü, Rusya topraklarında döviz kullanma usul ve koşulları, 10 Aralık 2003 tarihli 173-FZ sayılı Federal Yasa ile belirlenir "Para Birimi Düzenlemesi ve Para Birimi Kontrolü" (bundan böyle - 173-FZ sayılı Kanun) veya onun öngördüğü şekilde.

Mukimler için izin verilen döviz işlemlerinin kapsamlı bir listesi oluşturulmuştur. Mukimler arasında diğer tüm döviz işlemleri yasaktır (173-FZ sayılı Kanun'un 9. Maddesi).

Bir mukim tarafından bir mukime kredi olarak döviz transferi (kredi kuruluşu değilse) bu döviz işlemleri listesinde öngörülmemiştir.

Sonuç olarak, Rus kuruluşlarının (vatandaşların) taraf olduğu bir kredi sözleşmesinin konusu döviz olamaz.

Konusu yabancı para olan bir kredi sözleşmesi imzalayan taraflar, bu tür bir sözleşmenin geçersiz (geçersiz) olarak ilan edilmesi riskini taşırlar.

Uygulamadan örnek: mahkeme, yabancı para biriminin Rus kuruluşları (vatandaşlar) arasında bir kredi anlaşmasının konusu olamayacağını belirtti.

LLC "D" Üyesi - vatandaş Zh., OOO D'ye dava açtı. (davalı) OOO D katılımcılarının toplantı kararının tanınması üzerine. geçersiz. OOO D.'nin başka bir katılımcısı üçüncü taraf olarak dahil oldu. - Vatandaş Yu. Asliye Mahkemesi davayı reddetmiştir. Yargıtay bu kararı onadı. Davacı, temyiz mahkemesine başvurmuştur.

Mahkemenin belirlediği gibi, vatandaş Yu. ile LLC “D” direktörü arasında. kredi anlaşması imzaladı. Kredi sözleşmesinde taraflar, borçlunun fonları iade edemeyecek durumda olması durumunda, konut dışı binaların tazminat olarak borç verene devredilmesiyle borcun kısmi geri ödemesinin yapıldığını belirlemiştir. Bu arada, tazminat hükmü, bir yükümlülük yerine tazminat sağlayan kişinin, borçlunun yasal olarak alacaklıya devredebileceği başka bir şeye sahip olduğu anlamına gelir (Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'nun 408. Maddesi). Gelecekte bir yükümlülüğü yerine getirmek yerine bir şeyi devretme sözü, bir yenilik olacaktır, yani bir vaadin bir başkasıyla değiştirilmesi.

Aynı zamanda, uzlaşma ve nakit belgelerin incelenmesi sürecinde, temyiz mahkemesi, kredi sözleşmesi kapsamında, işletmenin kasasına ABD doları ve avro cinsinden döviz aktarıldığını tespit etti. Ancak, 173-FZ sayılı Kanun uyarınca, Rusya topraklarında mukimler arasında döviz ile işlemler yasaktır. Sonuç olarak, yerleşik bir borç veren tarafından yerleşik bir işletmenin nakit masasına döviz transferi yasa dışıdır ve yasal sonuçlar doğurmaz.

Yargıtay, mahkemelerin davacının D. gayrimenkulleri elden çıkarma hakkı yoktu. Bu nedenle, mahkeme, uyuşmazlığın yeni bir değerlendirmesinde, bu durumu değerlendirmeli ve kredi sözleşmesinin akdedilmesi hakkında bir sonuç çıkarmalıdır. Kredi sözleşmesi yapılmamışsa ve taşınmaz üzerinde tasarruf hakkına ilişkin herhangi bir kanıt yoksa, davacının diğer iddialarına ve üçüncü bir kişinin itirazlarına bakılmaksızın toplantının tazminat verme kararının hukuka aykırı ilan edilmesi gerekir. sanık. Bu bağlamda, mahkemenin kararı iptal edildi ve dava ilk derece mahkemesine yeni bir yargılama için sevk edildi (Volga Bölgesi Federal Antimonopoly Servisi'nin 7 Haziran 2007 tarihli A55-34543/05 sayılı kararı) .

Soru: Tutarı döviz veya konvansiyonel para birimi cinsinden ifade edilen bir kredi sözleşmesi yapmak mümkün müdür?

Cevap: evet, yapabilirsiniz.

Kredi sözleşmesinde taraflar, döviz (euro, ABD doları vb.) veya konvansiyonel para birimleri cinsinden belirli bir miktara eşdeğer miktarda ruble olarak ödeme yapılmasını sağlayabilir.

Bu gibi durumlarda, para miktarı, kanunla veya tarafların mutabakatı ile farklı bir oran veya başka bir tarih belirlenmedikçe, ödeme tarihindeki ilgili para biriminin resmi oranı veya koşullu para birimleri üzerinden belirlenir (Madde 2 , Rusya Federasyonu Medeni Kanununun 317. Maddesi).

Anlaşmadaki taraflar, bu tür bir miktarı rubleye çevirmenin gerekli olduğu tarihi belirleyebilirler (örneğin, bu, ödeme tarihi veya kredinin alındığı tarih olabilir).

emlak kredisi

Gerçek bir kredi sözleşmesi kapsamında, borçlu, kredi verenden, örneğin hammaddeler, malzemeler, yarı mamul ürünler, mallar, konteynerler vb. gibi genel özelliklerle tanımlanan şeyleri alır.

Bunlar borçlunun malı olur ve bunları kullanma (tüketme) fırsatını elde eder.

Soru: Bireysel olarak tanımlanmış sarf olmayan kalemleri kredi konusu olarak almak mümkün müdür?

Cevap: hayır, yapamazsın.

Bir kredi sözleşmesinin konusu yalnızca genel özelliklerle tanımlanan şeyler olabilir (Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'nun 807. Maddesi). Genel bir nitelik, şeylerin aynı homojen şeylerin genel kütlesinden yalıtılamayacağı anlamına gelir. Başka bir deyişle, jenerik şeyler bireyselleştirilemez. Bu pozisyon adli uygulamalarla da doğrulanmaktadır.

Ayrıca paranın ve jenerik özelliklerle belirlenen diğer şeylerin kullanımı ancak bunların tüketilmesiyle mümkündür. Sarf malzemesi olmayan şeyler kullanımları sırasında doğal özelliklerini kaybetmezler. Örneğin, arsalar, diğer izole edilmiş doğal nesneler, işletmeler ve diğer mülk kompleksleri, binalar, yapılar, ekipman, araçlar ve diğer şeyler. Bu nedenle, bu tür şeyler için bir kredi sözleşmesi yapılmasına izin verilmez. Bu tür şeyleri kira sözleşmeleri veya karşılıksız kullanım (krediler) kapsamında alabilirsiniz.

Uygulamadan örnek: Mahkeme, bireysel olarak tanımlanmış şeylerin bir kredi sözleşmesinin konusu olamayacağına dikkat çekti.

Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'nun 807. maddesinin normuna göre, bir kredinin konusu para veya sadece genel özelliklere sahip şeyler olabilir.

Mahkeme, kredi sözleşmeleri uyarınca borç verenin bireysel olarak tanımlanmış şeyleri devrettiği gerçeğinden makul bir şekilde hareket etti. Otomobillerde, ürünün tüm çalışma süresi boyunca kişiselleştirilmesi işlevi gören kimlik numaraları, üretici hakkında bilgi içeren araç pasaportları, seri numarası, üretim yılı bulunur. Ayrıca, bir kredi sözleşmesi kapsamında, iadeye tabi olan kesinlikle aynı tür ve nitelikte başka bir şeydir.

Dolayısıyla, krediye ilişkin sözleşmelerin hükümlerinin Rusya Federasyonu Medeni Kanununun kredi sözleşmesine ilişkin genel hükümleriyle çelişmesi nedeniyle, bu sözleşmeler, Rusya Medeni Kanunu'nun 168. maddesi uyarınca Federasyon, geçersiz işlemlerdir (Madde 1, Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'nun 807. Maddesi). Bu tür işlemler yasal sonuçlara yol açmaz (Batı Sibirya Bölgesi Federal Antimonopoly Hizmetinin 18 Temmuz 2006 tarih ve F04-4364/2006 sayılı (24467-A45-13) Kararnamesi, A45-7811/05- 1/226).

Hukuktan başka bir örnek. Mahkeme, kredi sözleşmesi kapsamında borçlunun bireysel olarak tanımlanmış şeyler - kurulumlar aldığını tespit etti. Tesisatların bireysel numaraları vardı. Kurulumların bireysel özelliklerinin varlığı, bu kurulumların teknik özellikleri ile onaylanır.

Kurulum, bir ürün pasaportuna, malların üreticisi hakkında bilgi içeren bir işarete, seri numarasına, üretim yılına, sertifika bilgilerine sahip olmalıdır. İşaretleme, markalama veya gravür ile uygulanır ve tüm çalışma süresi boyunca kendisine atanan ürünün kişiselleştirilmesi olarak hizmet eder.

Başvuranın tesisatın parçalarının değiştirilmesi olasılığına yaptığı gönderme, mahkeme tarafından göz ardı edilmiştir. Konfigürasyondaki bu tür değişiklikler, kurulumun bütünlüğünü bireysel olarak tanımlanmış bir şey olarak etkilemez ve numara işaretini değiştirmez (14 Mart 2006 tarih ve F04-1206 / 2006 tarihli Batı Sibirya Bölgesi Federal Antimonopoly Hizmeti Kararnamesi) ( 20722-A46-13) dava No. 8 -175/05).

Borç alan, borç verenden aldığı aynı mülkü değil, aynı miktarda başka şeyi iade etmekle yükümlüdür, ancak aynı tür ve kalitede. Ayrıca, borç verenin devrettiği kredinin konusu ile borçlunun iade etmeyi taahhüt ettiği kredinin konusu uyuşmazsa, mahkeme böyle bir işlemi sahte olarak kabul edebilir. Yani, başka bir işlemi örtbas etmek için yapılan bir işlem (Madde 2, Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'nun 170. maddesi). Örneğin, şeyler (mallar, menkul kıymetler) bir kredi olarak devredildiyse, ancak borçlu parayı iade ettiyse, bu durumda mahkeme, davanın özel koşullarına bağlı olarak, böyle bir anlaşmayı geçersiz kabul edebilir veya dikkate alabilir. ihtilaflı kredi sözleşmesinin bir satış sözleşmesi olarak kabul edilmesi.

menkul kıymet kredisi

Borç veren ve borç alan, konusu hisse senedi gibi menkul kıymetler olacak bir kredi sözleşmesi yapabilirler. Menkul kıymetler medeni kanuna göre mülk (nesneler) olarak sınıflandırılır (Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'nun 128. Maddesi).

Aynı zamanda, bir menkul kıymet kredisi sözleşmesi yapma olasılığına ilişkin bir dizi tartışmalı konu vardır. Özellikle nama yazılı paylar, yargı uygulamasının da gösterdiği gibi, jenerik özellik taşımadığından kredi sözleşmesine konu olamaz.

Uygulamadan örnek: mahkeme, vekaletname nama yazılı payların bireysel olarak tanımlanmış şeyler olması nedeniyle kredi sözleşmesine konu olamayacağına açıklık getirdi.

OJSC Ch. Ch aleyhine dava açtı. ve LLC "T." iflas davasında ödenmemiş alacak tutarı kadar, kendileri tarafından yasadışı yollardan elde edilen taşınmaz mallara haciz konulur. Mahkeme kararı iddiaları reddetti. Karar temyizde incelenmedi. Yargıtay, ilk derece mahkemesinin kararını bozarak davayı yeniden yargılamak üzere geri gönderdi. Davanın değerlendirilmesi sırasında davacının yerine OAO M.

Mahkemenin kararı iddiayı reddetmiş, Temyiz Mahkemesi kararında ise değişiklik yapılmamıştır. JSC "M." mahkemeye temyiz başvurusunda bulundu.

Mahkemeler kurulurken, menkul kıymet kredisi anlaşmaları kapsamında, Chelyabinsk Traktör Fabrikası şirketi LLC A.'dan satın alındı. belgesel kayıtlı hisseler. Bu paylar Ch'nin kayıtlı sermayesine katkıda bulunmuştur. Temyiz davası şunu işaret etti: kredi anlaşmalarının konusu, yazılı nama yazılı hisseler, yani bireysel olarak tanımlanmış şeylerdi. Aynı zamanda, sadece para veya jenerik özelliklerle tanımlanan diğer şeyler bir kredi sözleşmesine konu olabilir. Bu nedenle, bu menkul kıymet kredisi anlaşmaları geçersiz işlemlerdir. Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'nun 168. Maddesine dayanarak, geçersizlikleriyle ilgili olanlar hariç olmak üzere yasal sonuçlara yol açmazlar (25 Şubat 2009 tarihli Ural Bölgesi Federal Antimonopoly Hizmetinin kararnamesi) Hayır . F09-9297 / 07-C6, dava No. A76-2490 / 2007).

Aynı zamanda, mahkeme uygulamasının gösterdiği gibi, defter girişli kayıtlı menkul kıymetlerin kredisine izin verilir.

Uygulamadan örnek: mahkeme, defter girişli kayıtlı menkul kıymetler için bir kredi sözleşmesinin imzalanmasının mümkün olduğunu belirtti

Temyiz Mahkemesi'ne göre, deftere kayıtlı menkul kıymetler, bireysel olarak tanımlanmış şeyler oldukları için bir kredi sözleşmesinin konusu olamaz. Bu tür menkul kıymetler, onları diğer menkul kıymetlerden (aynı türden şeylerden) ayıran belirli bireysel özelliklere sahiptir. Bu bağlamda mahkeme, taraflar arasında akdedilen menkul kıymet kredisi sözleşmesini geçersiz bir işlem olarak kabul etmiştir.

Ancak, Yargıtay, kağıtsız menkul kıymet ödünç almanın imkansız olduğu konusunda kategorik bir sonuca vararak, mahkemenin bu tür işlemlere belirli koşullar altında yasa tarafından izin verildiğini dikkate almadığını tespit etti. Broker, özellikle, müşterinin teminat vermesi koşuluyla, menkul kıymet alım satım işlemleri yapmak için bir müşteriye fon veya menkul kıymet kredisi verme hakkına sahiptir. Bir komisyoncu tarafından ödünç verilen nakit veya menkul kıymetler kullanılarak yapılan işlemlere marj işlemleri denir (madde 4, 22 Nisan 1996 tarihli 39-FZ “Menkul Kıymetler Piyasası Hakkında” Federal Kanunun 3. maddesi).

Mahkeme, menkul kıymet kredisi sözleşmesi yaparken tarafların gerçek iradesini öğrenmeli ve bunu dikkate alarak, tarafların gerçekten düşündükleri işleme ilişkin hükümleri uygulamalıydı (Federal Antimonopoly Service Kararnamesi). Moskova Bölgesi 27 Temmuz 2006 tarih ve No. KG-A40 / 6397- 06, dava No. A40-54147/05-19-327).

Adli uygulamada, bir kredi sözleşmesinin konusu olarak bir faturanın kullanılması tartışmalıdır.

Bazı durumlarda mahkemeler seneti bir kredi sözleşmesinin konusu olarak kabul etmemektedir. Mahkemeler, yasa tasarısının bireysel olarak tanımlanmış şeylere atıfta bulunması gerçeğiyle bunu haklı çıkarıyor. Diğer adli işlemlerde, aksine, medeni hukuk, bonoların kredi konusu olarak kullanılmasına ilişkin kısıtlamalar içermediğinden, mahkemeler bir borç senedinin kredi konusu olma olasılığını reddetmez. Ayrıca, mahkemeler, kambiyo senedi kredisi sözleşmelerinin akdedilmesinin sonuçlarını farklı şekilde değerlendirmektedir. Bazı yargı kararları, bu tür kredi anlaşmalarını geçersiz kabul eder. Diğer durumlarda, mahkemeler kredi sözleşmelerinin bir bono satışına ilişkin sözleşmeler olduğunu belirtir.

Uygulamadan örnek: mahkeme, faturanın kredi sözleşmesini geçersiz bir işlem olarak kabul etti

Kredi sözleşmesinin şartlarına göre, borç veren borçluya fon aktarmakla yükümlüdür. Borç veren, borçluya bankanın faturalarını verdi. Ne borç veren ne de borç alan, borç sözleşmesini yerine getirmek için faturaları devretme amacına itiraz etmedi. Bu nedenle, kambiyo senetleri kredi sözleşmesinin konusudur.

Senet bir teminattır, yani bir şeydir, ancak bireysel kesinlik özelliğine sahiptir. Aynı zamanda, sadece jenerik nitelik taşıyan şeyler kredi sözleşmesine konu olabilir. Mahkeme, kredi sözleşmesinin geçersizliği (önemsizliği) hakkında sonuca varmıştır (A72-3070 / 2010 sayılı davada Volga Bölgesi Federal Antimonopoly Hizmetinin 28 Şubat 2011 tarihli kararı).

Uygulamadan örnek: mahkeme ihtilaflı kredi sözleşmesini satış sözleşmesi olarak nitelendirdi

"S" arasında. (borç veren) ve "F." (borçlu) bir kredi sözleşmesi imzaladı. Anlaşma şartlarına göre, borç veren, borç alanın cari hesabına fon transfer ederek veya bir senet havale ederek kredi tutarını transfer eder. Menkul kıymetlerin kabulü ve devri ile borç veren devredildi ve borç alan senet kabul etti. Kanun, faturanın devredilme amacını gösterir: kredi sözleşmesi kapsamındaki ödeme nedeniyle. Sözleşme kapsamında kısmi ödeme de yapıldı, bu da ödeme emirleriyle teyit edildi.

Mahkeme, kabul ve devir eylemini, borç verenin borç verme yükümlülüğünün gereği gibi yerine getirilmesi olarak görmüştür. Borçlunun kredi tutarını geri ödeme yükümlülüklerini kısmen yerine getirmesini dikkate alan mahkeme, sözleşmenin yapılmamış olarak kabul edilemeyeceğine karar verdi.

Bu nedenle mahkeme, fon transferi veya jenerik özelliklerle tanımlanan diğer şeylerin kanıt eksikliğini ve tarafların iradelerinin yönünü dikkate alarak, ihtilaflı sözleşmeyi satış senedi sözleşmesi olarak nitelendirdi (Kararname). Ural Bölgesi Federal Antimonopoly Servisi, 11 Nisan 2011 No. Ф09-1073 / 11- C5, dava No. A50-11483/2010).

Bununla birlikte, bir senet (Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'nun 815. Maddesi) veya bir tahvil (Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'nun 816. Maddesi) farklı bir kapasitede hareket edebilir - kredi tutarının transferini onaylamak için. Yani, borçlu tarafından bir bono veya tahvil ihracı, bunları belirli koşullarda ödeme yükümlülüğünün ortaya çıkması anlamına gelir ve böyle bir yükümlülüğü belgelemektedir.

Dikkat! Kredi ilişkilerini belgeleyen bir kambiyo senedi düzenlenirse, Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'nun krediye ilişkin kuralları, yalnızca kambiyo mevzuatına aykırı olmadıkları sürece kredi ilişkilerine uygulanır.

Böyle bir poliçe işlemi, devredilebilir ve senet yönetmeliği ile düzenlenir (7 Ağustos 1937 tarih ve 104 sayılı SSCB Merkez Yürütme Komitesi Kararnamesi ve 1341 sayılı SSCB Halk Komiserleri Konseyi tarafından onaylanmıştır). ).

Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'nun normları, yalnızca bono mevzuatında özel normların yokluğunda, bono işlemlerinin özellikleri dikkate alınarak uygulanmalıdır (4 Aralık 2000 tarihli Plenum kararının 1. maddesi). Rusya Federasyonu Yüksek Mahkemesi 33 No'lu ve Rusya Federasyonu Yüksek Tahkim Mahkemesi Plenumu No. 14 “Faturaların dolaşımı ile ilgili Uyuşmazlıkların İncelenmesi Uygulamasının Bazı Konularında).

Tavsiye: en son içtihat, mahkemelerin, bireysel olarak tanımlanmış bir güvenlik olduğu için, bir kredi sözleşmesinin konusu olarak bir poliçeyi daha sık tanımadığını göstermektedir (22 Şubat 2012 tarih ve F09 sayılı Ural Bölgesi Federal Antimonopoly Hizmeti Kararnamesi) -5975 / 11 sayılı davada A07-19303 / 2010, Rusya Federasyonu Yüksek Tahkim Mahkemesinin 20 Mart 2012 No. VAS-2606/12) tanımı.

Bu nedenle, heterojen adli uygulama ve poliçe hukuki ilişkilerinin karmaşıklığı dikkate alındığında, bono kredisi anlaşmalarından kaçınmak daha iyidir.

Menkul kıymetlerdeki krediler, Batı'da aktif olarak gelişen oldukça popüler bir kredi türüdür. Rusya'da oldukça nadir ve çoğunlukla profesyonel oyuncular arasında.

Bu öncelikle yasaların özelliklerinden kaynaklanmaktadır. Ancak, küçük portföyleri olan piyasa katılımcıları için bile, bu tür krediler iyi bir ek kâr getirebilir.

menkul kıymetler nelerdir

Menkul kıymetler, mülkiyet haklarını onaylayan belgelerdir. Ticari şirketler, devlet ve hatta bireyler tarafından verilebilirler. Bu belgelerin yardımıyla faaliyetlerden belirli bir kâr elde etme hakları, organizasyon yönetimi, kredi yükümlülükleri vb.

Sevgili okuyucular! Makale, yasal sorunları çözmenin tipik yollarından bahsediyor, ancak her vaka bireyseldir. nasıl olduğunu bilmek istersen tam olarak problemini çöz- bir danışmanla iletişime geçin:

BAŞVURULAR VE ARAMALAR 7 gün 24 saat KABUL EDİLMEKTEDİR..

hızlı ve BEDAVA!

Menkul kıymetleri diğer gerçek veya tüzel kişilere satmasına veya başka şekilde devretmesine izin verilir. Sahiplerin bir kaydı gereklidir.

Rusya topraklarında bulunan ana menkul kıymet türlerini düşünün:

• stok, mevcut;
• faturalar;
• tahviller;
• kontrol eder.

Bu tür varlıkların değerindeki farkla, birçok sahip iyi para kazanıyor.

"Menkul Kıymet Kredisi" hizmeti hakkında

Batı'da menkul kıymet kredileri uzun süredir faaliyet göstermektedir. Sözleşmeye göre, bir taraf değerli eşyayı devreder, diğeri kabul eder ve belirli bir süre içinde kullanım faizi ödeyerek iade etmeyi taahhüt eder.

Rusya pazarında, hizmet çoğunlukla kısa bir oyun için kısa vadeli bir kredi için tasarlanmıştır. Hisseler veya diğer varlıklar, işlem seansının bitiminden sonra borçluya devredilir ve işlem gününün başlangıcından önce sahibine iade edilir.

Bu, müşteri ve komisyoncu arasındaki anlaşma ile olur. Müşteri bir iade garantisi sağlar ve ayrıca diğer kişilerin kağıtlarını kullanmak için belirli bir yüzde öder. Borçlunun sahip olduğu diğer portföyler çoğunlukla teminat olarak kullanılır.

Video: Menkul kıymet işlemleri

Avantajlar

Borçlanma menkul kıymetleri genellikle işlemin her iki tarafı için de faydalıdır. Alacaklı, sahip olduğu varlıklardan, yönetiminde neredeyse hiçbir risk ve kısıtlama olmaksızın ek gelir elde eder.

Borçlu, kendi fonlarını harcamadan, mevcut likit varlıkları teminat olarak verirken, düşüş için bir anlaşma yapabilir ve bundan ek fonlar elde edebilir.

Ek avantajlardan bazılarına bir göz atalım:

• Vergi matrahına yalnızca gelirler girer ve transfer ve iade işlemleri sizi ek vergi ödemeye zorlamaz.
• Komisyon yok. Hisse senetleri, tahviller vb.'nin devir ve iadeleri genellikle ek bir ücrete tabi değildir.
• Tam raporlama. İşlem genellikle müşteri adına işlem yapan bir komisyoncu aracılığıyla gerçekleştirilir. Bir sonraki işlem gününde, müşterinin aldığı geliri rapora yansıtacaktır.

Tipik olarak, menkul kıymetler, belirli bir fiyata ulaşmalarını veya varlıktan ek kar elde etmek için uzun vadeli yatırımlar için kullanmalarını bekleyen sahipler tarafından çıkarılır.

Seçenekler

Borçlanma menkul kıymetlerin geçici kullanım için devredilmesidir.

Diğer büyük kredilerle aynı koşullara tabidirler:

• Servis ücreti. Başkalarının hisselerinin kullanılması için tahvillerin ödenmesi gerekecektir. Hiç kimse böyle bir hizmeti ücretsiz olarak sağlamayacaktır.
• Güvenliğin mevcudiyeti. Çoğu durumda, değeri düşük olmayan veya krediyle alınanları aşmayan diğer menkul kıymetler veya akreditifler teminat olarak kullanılır.

İki tür menkul kıymet ödünç verme vardır:

1. Hisse senetleri vb. yoluyla doğrudan krediler.
2. Borç verenin mülkü belirli bir süre sonra önceden belirlenmiş bir fiyattan geri satın almasını sağlama yükümlülüğü olan bir satış.

Menkul kıymet ödünç verme işleminde genellikle üç taraf vardır:

1. Alacaklı. Bu genellikle bir banka, emeklilik fonu veya sigorta şirketi gibi büyük bir portföyün sahibidir.
2. borçlu. Bunlar, şu anda sahip olmadıkları menkul kıymetleri "ödünç alan" kişilerdir.
3. aracı. Borç alanların ve diğer uzlaştırma hizmetlerinin risklerini ve kredibilitesini değerlendirmeye yönelik hizmetler sunan şirketler veya aracılar olabilir.

Yaklaşık oranlar

Hisse senetleri vb. için borç alan borç verene faiz öder. Boyutları, her bir işlemin mutabakatı üzerine ayrı ayrı belirlenir. Yasaya göre, bahis boyutları neredeyse sınırsızdır.

Çoğu şirket, özel bir portföy sahibinden 12-13'e kadar kısa bir süre için kredi alınırsa, yıllık% 0,5 ila 1, büyük kuruluşlar tarafından verilen uzun vadeli krediler için% 18'lik oranlarla çalışır.

Riskler

Bir kredi sözleşmesi hazırlarken her iki taraf da risk alır. Borç verenin maruz kaldığı ana riskleri göz önünde bulundurun:

• İade riski.İşlem ihlallerle sonuçlandıysa veya teminat uygun şekilde değerlendirilmediyse, belgeler sahibine iade edilemez.
• Kayıp riski. Menkul kıymetlerin borçluda bulunduğu süre içinde kotasyonlarda olumsuz bir değişiklik olması durumunda, borç veren zarara uğrayabilir. Teminat olarak verilen varlıkların satılması gerektiğinde ve fiyatlarının kredili menkul kıymetlerin değerinden düşük olduğu durumlarda da zararlar ortaya çıkabilir.
• Hak kaybı riski.Örneğin, kredi senedi veren bir alacaklı, hissedarların oylamasına katılamaz.

Borçlu için asıl risk piyasa riskidir. Piyasadaki varlıkların değeri olumsuz yönde değişebilir. Sonuç olarak, kendi fonlarını kaybedecek ve bu zararları kendi başına veya bir kredi teminatı ile karşılamak zorunda kalacaktır.

vergi meseleleri

Menkul kıymetleri krediyle devretme veya iade etme işlemi ek vergi gideri sağlamaz ve vergi matrahı hesaplanırken dikkate alınmaz. Ancak bu işlem sonucunda elde edilen gelir vergiye tabidir.

Bu tür kredi işlemlerinde yer alan kişiler için çoğu aracı şirket gerekli hesaplamaları yapacak ve vergi kesintisi yapacaktır. Bu durumda borçlu, alım-satım farkından elde ettiği kâr üzerinden vergi ödeyecek, borç veren ise sadece işlem sonucunda alınan faiz üzerinden vergi ödeyecektir.

Her iki tarafın da örgüt olması durumunda durum daha karmaşık olacaktır. Maliye Bakanlığı'nın 12 Ocak 2007 tarih ve 03-03-04 / 1/864 sayılı yazısına ve Vergi Kanunu'nun 282.1. Rusya Federasyonu.

Menkul kıymet kredisi sözleşmesi

İşlemin yasallığı, onunla ilişkili risklerin en aza indirilmesi için gerekli bir koşuldur. Bu amaçla taraflar arasında uygun bir anlaşma yapılır. Onun örneği aşağıdakilerden indirilebilir.

Mevcut olması gereken bu belgenin ana bölümlerini göz önünde bulundurun:

1. Tarafların adı ve ayrıntıları. Bu bölüm ile her şey oldukça açıktır, yazılı olarak yapılan tüm sözleşmeler için standarttır.
2. İşlemin konusu. Devredilen menkul kıymetlerin özelliklerinin belirtilmesi zorunludur. Bunlara örneğin kategori, ihraççı, veriliş şekli, eyalet kayıt numarası dahildir. Bu, gelecekte gereksiz anlaşmazlıkların önlenmesine yardımcı olacak ana noktalardan biridir.
3. Parasal olarak kredi tutarı. Faizin tahsil edileceği yer orasıdır. Ayrıca gerektiğinde teminat niteliğindeki varlıkların satışı yoluyla geri ödeme için kullanılacaktır.
4. Kredi vadesi. Menkul kıymetlerin ödünç verilebilmesi için azami yasal süre 1 yıldır. Talebe izin verilene kadar vadeli transfer.
5. Teklif etmek. Bu, borç verenin menkul kıymetlerin kullanımı için borçludan alacağı faiz miktarını gösterir.
6. Transfer ve iade prosedürü. Kağıtların hangi süre zarfında ödünç alana ve geri devredildiği ve ayrıca işlemin yöntemi.
7. Faiz ödeme. Kredi sözleşmesinin sonunda veya düzenli olarak ödenebilirler. Bu karar taraflar arasındaki anlaşmaya bağlıdır.
8. Güvenlik. Menkul kıymetlerin alacaklıya iade garantisinin nasıl sağlandığının belirtilmesi gerekir. Bu, diğer hisselerin veya mülklerin yanı sıra diğer varlıkların rehni olabilir.
9. Borçlunun sorumluluğu. Borçlunun faizi zamanında ödememesi veya menkul kıymetleri borç verene iade etmekten kaçınması durumunda ceza uygulanabilir.
10. Ek koşullar. Bu, sözleşmeyi değiştirme prosedürü, anlaşmazlıkları çözme vb.

Bir kredi sözleşmesi imzalanırken, bu konudaki Rus mevzuatının kusurlu olması nedeniyle her iki taraf için de birçok sorunun ortaya çıkabileceğini belirtmekte fayda var. Bu tür belgelerin hazırlanmasını yalnızca piyasada kendini kanıtlamış profesyonel şirketlere emanet etmeye değer.

Olası dezavantajlar

Menkul kıymet kredileri, özellikle profesyonel tüccarlar tarafından aktif olarak kullanılan kredi türlerinden biri olarak Batı ülkelerinde yaygınlaşmıştır. Rusya'da, mevzuattaki belirsiz durum nedeniyle, bu tür işlemler daha az popülerdir, ancak böyle bir borç verme planının yardımıyla hızlı bir şekilde ek kar elde etmek için gerçek bir fırsat vardır.

Ne olduğunu

İlk adım, menkul kıymetlerin ne olduğunu doğrudan anlamaktır. Yasaları okursanız, parasal olarak bir hanenin sonucu olan bir mülk nesnesine sahip olma hakkını doğrulayan belgeler olarak tanımlanırlar. faaliyetler.

Mevzuat, bu tür varlıkların diğer tüzel kişilere ve gerçek kişilere satışına ve devrine izin vermektedir.

Menkul kıymet sahiplerine ilişkin bilgiler tek bir sicile girilmelidir.

Sevgili okuyucular! Makale, yasal sorunları çözmenin tipik yollarından bahsediyor, ancak her vaka bireyseldir. nasıl olduğunu bilmek istersen tam olarak problemini çöz- bir danışmanla iletişime geçin:

hızlı ve BEDAVA!

Rusya'da aşağıdaki menkul kıymet türleri kullanılmaktadır:

• stok, mevcut;
• tahviller;
• faturalar;
• kontrol eder.

Bu tür borç verme, işlemin tarafları arasında, borçlunun değerli eşyaları geçici olarak elinde bulundurduğu ve sözleşmede belirtilen süreden sonra bunları iade etme yükümlülüğünü üstlendiği bir anlaşmanın imzalanmasını içerir. işlem.

Rusya'da, çoğu zaman bu tür kredilere yalnızca kısa bir süre için başvurulur.İşlem kapsamında alınan varlıklar, borçlular tarafından "düşmek için oynamak" için kullanılır.

“Menkul Kıymetler Piyasası Hakkında” Federal Yasasına göre, profesyonel piyasa katılımcıları borç verme işlemine girebilir. Sonuç olarak, menkul kıymet ihracı veya borçlanması ile ilgili özel kişilerin dahil olduğu tüm işlemler aracılar aracılığıyla yapılır.

Makbuz şartları

Doğal olarak, işlemin taraflarından her biri kendileri için en uygun koşulları elde etmekle ilgilenir. Borç veren, borcunu geri ödemek ve faiz oranlarını mümkün olduğunca yükseltmek için mümkün olduğu kadar çok garanti almak istiyor.

Öte yandan borçlu, oranları düşürmekle ilgileniyor. Bu tür kredilerle sunulan koşullar genellikle büyük nakit krediler için olan koşullara benzer.

Genellikle, yalnızca borçlunun borcun zamanında geri ödenmesi için garanti vermesi durumunda kredi almak mümkündür. Müşterinin sahip olduğu diğer portföyler çoğunlukla teminat olarak kullanılır.

Rusya'daki bu kredilerin çoğu, marj işlemlerinde sağlanmaktadır ve çok kısa vadelidir. Tipik olarak, borçlu işlem seansının kapanışından sonra hisse senetleri, tahviller alır ve bunları yeni bir iş günü başlamadan önce iade etmelidir.

Son zamanlarda, piyasa, bu tür uzun vadeli kredilerin yaygın olduğu ve profesyonel piyasa oyuncuları tarafından oldukça sık kullanıldığı Batı ülkelerine daha fazla odaklandı.

Masa. Kredi türleri ve koşulları:

Hizmet için, kredinin süresine ve kredi verenin kategorisine bağlı olarak belirli bir yüzde ödemeniz gerekecektir. Özel bir kişiden kısa süreliğine yıllık %0.5 -%1 oranında kredi alabilirsiniz ancak uygun bir anlaşma seçeneği bulmak kolay olmayacaktır.

Büyük kuruluşlardan menkul kıymetlerle kredi almak çok daha kolaydır, ancak bu durumda, anlaşmanın süresine ve sağlanan teminata bağlı olarak oran zaten yılda% 15-20 olacaktır.

Kanun böyle bir olasılığı yasaklamasa da, sözleşmede öngörülmediği için menkul kıymetlerin devri veya iadesi için ek bir komisyon ödemeniz gerekmeyecektir.

Masa. Şartlar:

Gereksinimler

Sözleşme kapsamında herhangi bir tüzel veya gerçek kişi borçlu olabilir.İşlem genellikle yalnızca profesyonel piyasa oyuncuları tarafından kullanıldığı için özel bir kısıtlama yoktur.

Önemli! Bireyler, ancak reşit olma yaşına geldiklerinde bir sözleşme yapabilirler.

Teminatın mevcudiyeti aslında zorunludur. Bu, borçlunun rehnedilebilecek varlıklara veya akreditiflere sahip olması gerektiği anlamına gelir. Aynı zamanda teminat olarak verilen portföyün değeri, kredili olarak alınan varlıktan düşük olmalıdır.

Video: Görüntülemeler

Menkul kıymetler ile kredi nereden alınır

Menkul kıymet kredileri bireyler ve kuruluşlar tarafından verilebilir. Müşteri ve borç veren arasındaki etkileşim genellikle bir komisyoncu aracılığıyla gerçekleştirilir. Sberbank veya Otkritie-Broker gibi büyük şirketler genellikle menkul kıymetlerle teminat altına alınan krediler vermeye hazırdır.

Teklif edilen faiz oranlarını ve işlemin ek şartlarını dikkatlice incelemeye değer. Bu, çeşitli sorunları önleyecek ve gerçek fazla ödemeyi azaltacaktır.

Özel kişilerden borç alırken, bireysel koşullar elde etmek mümkündür, ancak genellikle bu tür işlemler, yalnızca kredi süresi yeterince uzunsa borçlunun ilgisini çeker, çünkü koşullara ilişkin anlaşma oldukça uzun sürebilir ve kredi tutarı belirli bir borç verenin yetenekleri ile önemli ölçüde sınırlı olacaktır.

Bazı şirketler ayrıca minimum işlem tutarına sahiptir. Bunun nedeni, düşük oranlarda, kısa vadelerde ve küçük miktarlarda, borç verenin basitçe kârsız bırakılabilmesidir, bu da onun için doğal olarak ilginç değildir.

Masa. Büyük şirketlerde menkul kıymet rehni ile kredi koşullarının karşılaştırılması:

Portföy teminatlı işlemlerin avantajı, mevcut varlıkları kaybetmeden ek varlıklar elde etme imkanıdır. Bu, özellikle "düşmek için oynarken" veya piyasada belirli fiyatları beklerken geçerlidir.

yasallık

Menkul kıymet ödünç verme ile ilgili olarak, bu tür işlemlerin yasallığı konusunda oldukça fazla tartışma vardır. Rusya Federasyonu mevzuatına göre, ortak jenerik özelliklere sahip olmaları durumunda işler sözleşmeler kapsamında devredilebilir.

Şu anda, hisse senetleri veya tahviller için bir kredi sözleşmesi yapma olasılığı, 39-FZ sayılı Federal Yasa ile açıkça öngörülmüştür. Bu belgeye göre, komisyoncu, borçlunun uygun teminat sağlaması şartıyla, müşteriye işlemler için kredi verme hakkına sahiptir.

Öte yandan, adli uygulamada, kredili hisse elde etmek için işlemlere itiraz etmek için birçok girişimle karşılaşılabilir. Aynı zamanda, bu tür belgelerin jenerik şeyler olmadığı, yani bu tür bir sözleşme kapsamında devredilemeyecekleri lehinde argümanlar verilmektedir. Ancak mahkemeler farklı bir pozisyon alır ve ilgili federal yasaların normlarını dikkate alır.

Bu nedenle, bu işlem seçeneğinin Rusya Federasyonu'nda tamamen yasal olduğunu kesin olarak söyleyebiliriz.

Örnek sözleşme

Taraflar, işlemin hemen hemen her şartını sözleşmeye ekleyerek bağımsız olarak şart koşabilirler. Ancak, koşulların diğer benzer işlemlerden farklı olduğunu anlamalısınız.

Bir kredi sözleşmesinin hangi zorunlu bölümleri içermesi gerektiğini düşünün:

• işlemin taraflarının adı ve detayları;
• işlemin konusu;
• parasal olarak miktar;
• güvenlik;
• teklif etmek;
• alma ve iade etme prosedürü;
• ek koşullar.

Herhangi bir belge gibi, sözleşme de mutlaka işlemin tarafları ve bunların ayrıntıları hakkında bilgi içermelidir. En başta, işlemin konusunun tam olarak ne olduğunu belirtmek gerekir.

Faizin doğru hesaplanması için, sözleşmede sadece faiz oranının büyüklüğünü değil, parasal olarak miktarını da belirtmek gerekir.

Önemli! Bu tür krediler sadece teminat altına alınabilir, sözleşmede hangi varlıkların kredinin geri dönüşünü garanti ettiği belirtilmelidir.

Ek olarak, anlaşma, kredili menkul kıymetlerin alınması ve iade edilmesi prosedürünü, borçlunun sorumluluğunu, cezalarını ve yürürlükteki mevzuata aykırı olmayan diğer koşulları özel olarak belirleyebilir.

Belgeler

Düzgün hazırlanmış bir belge paketi, sözleşmeyle ilgili anlaşmazlıklardan kaçınmanıza olanak tanır.

Bir işlemi sonuçlandırmak için hangi belgelerin gerekli olacağını düşünün:

• kurucu belgeler (tüzel kişiler için);
• genel pasaportlar (bireysel taraflar için);
• güvenlik belgeleri

Herhangi bir anlaşmaya, bir kabul - devir veya borçlunun ilgili makbuzunun eşlik etmesi önemlidir.

2019'da vergilendirme

Borç veren faiz şeklinde bir kar elde eder. Onlardan uygun vergileri ödemesi gerekiyor.

Borçlu ile durum biraz farklıdır. Bu bir bireyse, genellikle gerekli tüm vergileri ödeme ve raporları hazırlama sorumluluğu bir aracı komisyoncuya düşer.

Bir kuruluş borçlu olarak hareket ettiğinde, gerekli raporları sunması ve vergileri kendi başına ödemesi gerekecektir. Bu durumda, borçlu, alınan menkul kıymetlerin satışından elde edilen tutarın tamamını, işlem maliyetleri hariç, satış tarihinde kar olarak muhasebeleştirecektir. Ve krediyi geri öderseniz, bir kayıp olacaktır.

Bir kredinin geri ödenmesi

Kredi vadesinin sonunda müşteri, kredili olarak aldığı kağıtları borç verene iade etmelidir ve bunun karşılığında teminat olarak verilen mülk kendisine iade edilecektir.

İade işlemi aşağıdakiler kullanılarak belgelenmelidir:

• transfer kabul yasası;
• borçludan ve borç verenden mülk almak için makbuzlar.

Lehte ve aleyhte olanlar

Menkul kıymet kredileri, borçlunun ve borç verenin ek kar elde etmesini sağlar. Aynı zamanda, uygun dokümantasyon, tarafların ek yükü en aza indirmesini sağlar.

Bu tür kredilerin bazı dezavantajlarını unutmayınız:

• sözleşmenin konusunu kaybetme ve rehni kaybetme olasılığı;
• menkul kıymetlerin amortismanı ve hileli faaliyetlerle ilgili yüksek riskler;
• ek raporlar sunma ve ortaya çıkan vergileri ödeme ihtiyacı.

Batı ülkelerinde, menkul kıymetler kullanılarak borç verme, kuruluşlar ve özel tüccarlar tarafından aktif olarak kullanılmaktadır. Ancak Rusya'da, mevzuatın kusurlu olması nedeniyle, bu tür işlemler oldukça derin yasal bilgi gerektirir ve genellikle yalnızca büyük profesyonel piyasa oyuncuları tarafından kullanılır.

BAŞVURULAR VE ARAMALAR 7 gün 24 saat KABUL EDİLMEKTEDİR..

Günümüzde sadece para değil, menkul kıymetler de krediye konu olabilmektedir. Ayrıca, bu durumda, özel bir biçimde bir kredi sözleşmesi düzenlenir. Bu tür kağıtları sağlama algoritmasının kendi incelikleri, özellikleri vardır - hepsi yasal normlar tarafından belirlenir.

Sevgili okuyucular! Makale, yasal sorunları çözmenin tipik yollarından bahsediyor, ancak her vaka bireyseldir. nasıl olduğunu bilmek istersen tam olarak problemini çöz- bir danışmanla iletişime geçin:

BAŞVURULAR VE ARAMALAR 7 gün 24 saat KABUL EDİLMEKTEDİR..

hızlı ve BEDAVA!

Temel anlar

Bu maddeye göre, borç veren, belirli jenerik özelliklere sahip bir kalemi borçluya devretmelidir.

Ayrıca krediye uygun olarak devredilebilecek kalemlerin belirli özelliklere sahip olması gerektiği de dikkate alınmalıdır. Bunlar bazı ölçüler, ağırlık veya başka bir şeydir.

Buna göre, bu tür özellikler genel özellikleri ifade eder.

Bu haliyle güvenliğin kendisi de bazı gerekliliklere sahiptir. Mevzuata göre, belirli bir durumda olanlar genel özelliklerdir.

Buna göre, menkul kıymet kredisi sözleşmesi "var olma hakkına sahiptir." Rusya Federasyonu'nda yürürlükte olan mevzuata uygun olarak böyle bir sözleşme yapmak mümkündür.

Ancak yine de, sürecin, tasarımın tüm inceliklerini dikkatlice tanımanız gerekir. Hepsi yasal belgelerle tanımlanmıştır.

Ne olduğunu

Menkul kıymet kredisi sözleşmesi, belirli bir biçimde düzenlenen ve aynı zamanda belirli değerli eşyaların geçici mülkiyete devredilmesini ima eden özel bir sözleşmedir.

Buna göre, menkul kıymetler böyle bir işlemin amacı olarak anlaşılır. Bu tür bir sözleşmenin akdedilmesinin temel amacı, tam olarak bir miktar kar elde etmektir.

Kağıdın maliyeti doğrudan türüne ve diğer birçok faktöre bağlıdır.

Rusya Federasyonu Medeni Kanunu'na göre, menkul kıymet kredisi sözleşmesinin yasama düzeyinde katı bir şekilde belirlenmiş belirli bir standart formu yoktur.

Mevzuata göre, yasal kuruluşlar bu tür belgeleri bağımsız olarak hazırlama hakkına sahiptir. Ancak aynı zamanda, sözleşmede bulunması kesinlikle zorunlu olan bir öğe listesi vardır.

Tipik olarak, bir menkul kıymet sözleşmesi aşağıdaki temel bölümleri içerir:

• belgenin kendisinin adı;
• Sözleşme konusu;
• bu anlaşmanın süresi - genellikle sona erdikten sonra menkul kıymetleri iade etmek gerekli olacaktır;
• çeşitli tarafların hakları ve yükümlülükleri;
• tarafların sorumluluğu;
• sözleşmeyi feshetme gerekçeleri, ilgili sözleşmeyi feshetme prosedürü;
• tartışmalı karar;
• Mücbir Sebep;
• diğer durumlar;
• uygulama listesi;
• adresleri, tarafların detayları.

Belirli bir sözleşmenin tüm inceliklerinin önceden ele alınması gerekecektir.

Genellikle, çeşitli karmaşık, zor durumlar, tartışmalı konular, yalnızca bir vatandaşın bu tür bir anlaşmanın şartlarını yanlış anlaması nedeniyle ortaya çıkar.

Mümkünse, bunlar mahkeme dışında çözülmelidir.

Herhangi bir nedenle bu mümkün değilse, davalının mahkemesine başvurmanız gerekir. Aynı zamanda, sözleşmenin kendisi de kanun çerçevesinde hazırlanmalıdır.

Herhangi bir ihlal varsa, menkul kıymet kredisi sözleşmesi kısmen veya tamamen geçersiz kılınabilir. Ancak bu, tarafları belirli yükümlülüklerden kurtarmaz.

Kimler için geçerli

Çeşitli kuruluşlar, bu tür bir sözleşmeye girebilecek bir sözleşmeye taraf olarak hareket edebilir.

Bunlar şunları içerir:

Buna göre, farklı hukuk konuları arasında bu tür ilişkilerin ortaya çıkmasında belirli farklılıkları dikkate almak gerekir.

Örneğin, bireyler ve bireysel girişimciler, kişisel mülkiyetin üstlendiği tüm yükümlülüklerden sorumludur.

Bu an kanunla belirlenir. Aynı zamanda, işler bireylerde biraz farklıdır.

Bir kredi sözleşmesinin yalnızca yetenekli, yetişkin bir gerçek kişi ile düzenlenebileceğini düşünmek de önemlidir.

Diğer tüm durumlarda, eğer bir vatandaşsa, çıkarları bazı yetkili temsilciler tarafından temsil edilmelidir.

Herhangi bir vatandaş böyle olabilir - onun, ebeveyni, aksi halde. Buna karşılık, bir kredi sözleşmesinin yürütülmesiyle ilgili bir dizi başka incelik ve özellik vardır.

Geçici kullanım için menkul kıymetlerin sağlanmasına ilişkin bir anlaşmanın tarafları için çeşitli başka şartlar oluşturulabilir.

Her durumda, sözleşmelerin tarafları tarafından ayrı ayrı belirlenir. Böyle bir an ile önceden başa çıkmak gerekli olacaktır.

nereye gitmeli

Böyle bir anlaşma yapılması gerekiyorsa, en iyi çözüm, menkul kıymet kredisi sözleşmelerinin hazırlanmasında hizmet sunan uzman bir kuruluşla iletişime geçmek olacaktır.

Örneğin, bu tür işlemlerin sonuçlandırılması için en popüler platformlardan biri Kit Finance Broker'dır. Bu kuruma ek olarak, çok sayıda başka benzer şirket de İnternet üzerinde faaliyet göstermektedir.

Bunlar sayesinde elde tutulan menkul kıymetlerden ek gelir elde etmek mümkün olacaktır. Bu tür şirketler, menkul kıymetlerin borçlusu ile sahibi arasındaki işlemlerde banal aracılar olarak hareket eder.

Buna göre, herhangi bir türde bir sözleşmenin yürütülmesi, bu teknik çalışma için belirli bir komisyon anlamına gelir.

En basit ve en yaygın modlardan biri şudur - menkul kıymetler, günlük işlem seansının bitiminden sonra bir gece için alınır ve sabah depoya iade edilir.

Bu durumda bu tür menkul kıymetlerin sahibi yılda yaklaşık% 0,5 alır. Ayrıca, yüzde çeşitli faktörlere bağlı olarak değişebilir. Yukarıda belirtilen komisyoncuya ek olarak, başkaları da var.

Onlarla hem internet üzerinden hem de doğrudan ofiste çalışmak mümkün olacak. Menkul kıymetlerin sahibi ve bu menkul kıymetlerin borçlusu, ilgili sözleşme türünü nasıl sonuçlandıracaklarını bağımsız olarak seçebilirler.

Ayrıca, bu tür komisyoncuların çalışmalarının bazı nüanslarını ayrı ayrı belirtmekte fayda var. Bunların hepsi tamamen standarttır.

Bunların listesi şunları içerir:

göstergeler	Tanım
Aracılar aracılığıyla elde edilen gelirin, diğerleri gibi standart vergi ücretlerine tabi olduğunu dikkate almak önemlidir.	aynı zamanda, bireyler söz konusu olduğunda, komisyoncu bir vergi acentesi olarak hareket eder (tüzel kişiler bağımsız olarak vergi raporları oluşturmalı ve bunları vergi hizmetine sunmalıdır)
Kişisel gelir vergisi hesaplanırken işlemlerin kendileri dikkate alınmaz.	buna göre vergi matrahı hesaplanırken sadece menkul kıymet sahibinin elde ettiği gelir dikkate alınır.
Devir işlemlerinin kendisi ve menkul kıymetlerin müteakip iadesi komisyon ve faize tabi değildir.	—

Onunla bir anlaşma yapmadan önce, belirli bir komisyoncunun çalışmalarının tüm inceliklerini dikkatlice analiz etmek çok önemlidir.

Bir sözleşme yapma süreci bireyler arasında gerçekleşirse durum benzerdir.

Bu alandaki deneyimin yokluğunda, tasarımın tüm nüanslarını dikkatlice analiz etmeye değer. En iyi çözüm, bu durumu çözmek için nitelikli bir avukat veya komisyoncu ile iletişime geçmektir.

Menkul kıymet kredisi sözleşmesinin akdedilmesi

Bir menkul kıymet sözleşmesinin imzalanmasının bir takım özel incelikleri vardır. Bunların hepsinin önce halledilmesi gerekecek. Bu işlemin ayrı bir nüans listesi vardır.

Her şeyden önce, bir anlaşmanın imzalanması sürecinin mutlaka ancak belirli gereksinimlerin karşılanması durumunda gerçekleştirilmesi gerektiğine dikkat edilmelidir. Bir derleme sırasını izlemeniz gerekeceğini düşünmek de aynı derecede önemlidir.

Ayrıca, bir anlaşma hazırlamak için tam bir belge listesi toplamanız, bu tür menkul kıymetlerin iade koşullarını kabul etmeniz gerekecektir. Ayrı olarak, engelleme algoritmasına ve özel bir hesap açma ihtiyacına dikkat edilmelidir.

Bireyler arasındaki bir menkul kıymet kredisi sözleşmesi, tüzel kişiler arasında yapılan benzer bir sözleşmeden belirli farklılıklara sahiptir.

Önceden analiz edilmesi gereken ana konular şunlardır:

• gerekli gereksinimler;
• derleme sırası;
• hangi belgeler gerekli;
• iade koşulları;
• engelleme ile;
• hesaplama özellikleri;
• önemli yönler;
• yasal çerçeve.

Gereksinimler

Bu tür bir sözleşme hazırlamak için kullanılan algoritmanın gereksinimlerinin listesi tamamen standarttır.

Aşağıdakileri içereceklerdir:

1. Sözleşmenin tarafları bunu yalnızca iyi niyetle yapmalıdır.
2. Mal sahibi veya başka bir kişi mutlaka belirli menkul kıymetleri elden çıkarma hakkına sahip olmalıdır.
3. Uygun destekleyici belgelerin sunulması gerekecektir.

Ayrı olarak, bu tür bir anlaşma hazırlamanın gönüllülüğünü tam olarak not etmek gerekli olacaktır. Fiziksel veya psikolojik tehdit altında zorlama olması halinde bu tür bir anlaşma geçersiz sayılır.

Buna göre, menkul kıymet ödünç verenin bunu yapma hakkı olmalıdır. Bunun yokluğunda, bir anlaşma yapılmasına izin verilmez.

derleme prosedürü

Menkul kıymet kredisi sözleşmesi yapma prosedürü standarttır - sözleşmenin kendisi kağıt üzerinde sonuçlandıysa. Ayrı olarak, noter kaydı konusuna dikkat çekmeye değer. Sürecin kendisinde bazı incelikler vardır.

Bu durumda, bir sözleşme hazırlama prosedürü şöyle görünecektir:

Bu tür bir belge hazırlamak için nitelikli bir avukat olan notere başvurmak, çok sayıda çeşitli zorlukları önleyecektir. Her şeyden önce, yasa ihlalleriyle ilgilidir.

Nitelikli bir avukat, menkul kıymetlerin kaydı hakkında ayrıntılı bilgi sağlayacaktır. Bu, çeşitli sorunları önleyecektir.

Her şeyden önce, yasal belgelere uyum, vergi hizmetinden kesin olarak artan ilgiyi önleyecektir. Tüm inceliklerin önceden ele alınması gerekir.

Vergi ücretlerinin ödenmemesi nedeniyle verilen cezaların miktarı oldukça yüksektir. Ayrıca mümkünse iyi bir muhasebeciden tavsiye almakta fayda var.

Menkul kıymet kredisi sözleşmesine ilişkin adli uygulama çok kapsamlı ve belirsizdir. Bu nedenle her türlü zor durum ve sorunla karşılaşmamak için en iyi çözüm yasal normlara uymak olacaktır.

Ayrıca, dava önemli finansal maliyetlere yol açabilir. Bazı durumlarda, menkul kıymetleri amaçlanan amaçları için - fayda elde etmek için kullanmak imkansız olacaktır.

Bu nedenle, böyle bir anlaşma yapmaya başlamadan önce, sürecin tüm ana inceliklerini, özelliklerini dikkatlice analiz etmeniz gerekir. Mevzuatı dikkatlice incelemek de önemlidir.

Bu, yalnızca yasa ihlallerini önlemekle kalmayacak, aynı zamanda haklarına uyulması üzerinde bağımsız kontrol uygulayacaktır.

Kredi sözleşmesinin dikkatli bir şekilde okunması, çeşitli zorlukların ve hataların önlenmesine yardımcı olacaktır.

Hangi belgeler gerekli

Söz konusu anlaşma türünü sonuçlandırmanın neredeyse imkansız olacağı ana belge, tam olarak mülkiyetin gerçek teyididir.

Ayrıca, teminatın türüne bağlı olarak, mülkiyet haklarının teyit edildiği belge farklılık gösterecektir.

Şu anda, bu belgeler şunları içerir:

Kağıtsız menkul kıymetler ayrı bir durumdur. Bu durumda, belirli menkul kıymetlerin mülkiyet kaydı, belirli bir sicil sahibi ile oluşturulacaktır.

Yine hak kaybı, emanetçilerin kayıtlarını ifade eder. Mülkiyet haklarının sonuçlandırılmasıyla ilgili her dava önemli ölçüde farklıdır. Bu nedenle, tüm incelikleri önceden dikkatlice ele almak gerekli olacaktır.

Menkul kıymetlerin transfer işlemi internet üzerinden özel borsalar yardımıyla gerçekleştirilirse, kağıt formda belge sağlanmasına gerek yoktur.

Yine, sahibinin siciline özel bir giriş onay olarak kullanılacaktır.

İade koşulları

Ana getiri parametresi, menkul kıymetlerin iadesinin gerçekleştirildiği süredir.

Şu anda, geri dönüşle ilgili birçok farklı incelik var.

Her durumda koşullar bireysel olarak tartışılır ve kredi sözleşmesinde ayrıntılı olarak belirtilmelidir.

kilitli

Elektronik ticaret sistemleri aracılığıyla çalışırken, menkul kıymetleri iade etme işlemi otomatik olarak gerçekleştirilir.

Ayrıca, sahibinin kendisi onlarla herhangi bir işlem yapmazsa, bu tür kağıtlar özel bir hesapta bloke edilir. Örneğin, komisyoncu "Kit Finance" tam da bunu yapıyor.

Hesaplama özellikleri

Bu kredi türünün temel özellikleri şunlardır:

• menkul kıymetleri ödünç veren veya ödünç alan müşterinin bunları kaybetme riski yoktur;
• kredi ile gerçekleştirilen işlemlerin kendisi, kupon ve temettü alma sürecini hiçbir şekilde etkilemez;
• dönemsel vergi borçlarının oluştuğu dönemde kredi verilmemesi gerektiğinin dikkate alınması önemlidir.

Başka önemli noktalar da var. Ama yine, bunların hepsi her durumda bireysel olarak ortaya çıkar.